金相場見通し：XAU/USDはレンジを拡大、重要な米経済指標を待つ

• 金相場は火曜日初めの反発幅を拡大し、$2,750を回復。   

• ドル円は、重要な米雇用統計を控え、米国債利回りの低下に追随した。

• テクニカル面では、金価格は上値リスクを抱えたままレンジ内にとどまっている。

金相場は前日の反発を引き継ぎ、火曜日早朝の$2,750の上値を目指す展開となっている。金相場は再び上昇したものの、米ドル(USD)の上昇が火曜日後半に発表される米国の主要経済指標を控えて一息ついているため、金相場は慣れ親しんだレンジ内で推移している。

米ドルの買いは、3カ月ぶりの高値まで急騰した後の利益確定売りに頼る一方、今週予定されている影響度の高い米国の統計を控えてポジションを見直す。今週火曜日には、JOLTS求人倍率調査とコンファレンス・ボード消費者信頼感指数が発表され、米連邦準備制度理事会（FRB）の利下げ見通しに新たなヒントを与える可能性がある。

また、木曜日に発表されるFRB好みのインフレ指標であるPCE価格指数と、それに続く重要な米非農業部門雇用者数（NFP）を前に、グリーンバック・トレーダーは警戒を続けている。さらに、グーグルの親会社であるアルファベット、メタ・プラットフォームズ、アマゾン・インクなど、時価総額で米国最大の企業の第3四半期決算報告書の発表を前にしたトレーダーの神経質さも、米ドルを後手に回らせている。

一方、ドナルド・トランプ前米大統領が11月5日の選挙で勝利するとの見方が強まり、中国の景気刺激策強化への期待も相まって、世界の株式は下支えされ、安全資産である米ドルの魅力は低下している。

中国の金現物需要が打撃を受けているとの報道にもかかわらず、米ドルの幅広い反落を背景に、金価格は史上最高値$2,759に向けて再上昇しようとしている。

月曜日にロイターが引用した、国営の金協会によると、"中国の2024年第1～3四半期の金消費量は、価格高騰により宝飾品への購買意欲が低下したため、前年同期から11.18%減少し、741.732トンとなった"。

さらに、世界第2位のイエローメタル市場であるインドの祝祭シーズンもブライトメタルの支援材料となる。

しかし、米ドル/円の強気の勢いが復活したことで、米ドルが買い戻される可能性があるため、金価格が上昇を維持できるかどうかはまだわからない。プレス・タイムでは、日本の失業率が低下し、日本銀行（BOJ）が追加利上げを検討するのに適した逼迫した労働市場の状況を示唆したことで、日本円はいくらか回復した。このため、米ドル/円は153.00を下回る水準まで買い戻された。

金相場はまた、米国の決算カレンダーが盛り上がる中、今後発表される米国のデータとウォール街のセンチメントを手がかりにするだろう。

金価格のテクニカル分析：日足チャート

日足チャートで観察されるように、金価格は調整局面に入り、10月23日につけた史上最高値$2,759が上値の上限となる一方、買い手は10月10日の安値$2,604から史上最高値$2,759までの直近の上昇のフィボナッチリトレースメント（フィボ）23.6%の水準である$2,723で需要を見つけ続けている。

14日相対力指数(RSI)はじりじりと上昇し、買われすぎの領域に近づいており、現在69付近。 この先行指標は、当面の金価格の上昇余地が大きいことを示している。

従って、金買いが生涯高値$2,759を目指すには、$2,750の心理的障壁を持続的に上回る必要がある。さらに上昇すると、$2,570レベルが弱気コミットメントに挑戦する。 

下値では、$2,723の23.6%フィボ・サポートが金売りには依然として手強い。  

日足ローソク足終値ベースでこの水準を下回れば、同上昇のフィボ・レベル38.2%（$2,700）をターゲットにした調整が復活する可能性がある。

さらに南では、$2,681の50%フィボ・サポートに挑戦することになる。