ทองคำร่วงแต่ยังไม่หมดหวัง ก่อนข้อมูล PMI สหรัฐ

• ราคาทองคำดีดตัวขึ้นจากระดับต่ำสุดในรอบหลายวัน หลังมีแรงซื้อเข้ามาช่วงเช้าวันพุธ.  

• เงินดอลลาร์สหรัฐพลิกกลับจากการฟื้นตัว เนื่องจากนักลงทุนกังขาต่อเจตนาของประธานาธิบดีทรัมป์.

• ราคาทองคำดูเหมือนจะมีการ ‘ซื้อเมื่อราคาลดลง’ เนื่องจาก RSI ผ่อนคลายและผลักดันเข้าสู่โซนขาขึ้น.

ราคาทองคำดีดตัวขึ้นจากระดับต่ำสุดในรอบสามวันที่ใกล้ $3,310 ในช่วงเช้าวันพุธ ขณะที่ผู้ซื้อพยายามกลับมาควบคุมตลาดท่ามกลางการฟื้นตัวของดอลลาร์สหรัฐ (USD) ที่อ่อนแรงลงก่อนการเปิดเผยข้อมูลดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อภาคธุรกิจเบื้องต้นของ S&P; Global ในสหรัฐฯ.

ราคาทองคำมีการซื้อขายที่ผันผวนในสัปดาห์นี้ โดยทำสถิติสูงสุดใหม่ที่ $3,500 ก่อนที่จะเผชิญกับการปฏิเสธและร่วงลงสู่ระดับ $3,300 การปรับตัวขึ้นของราคาทองคำที่ทำสถิติสูงสุดได้รับแรงหนุนหลักจากความวิตกกังวลของตลาดเกี่ยวกับความเป็นอิสระของธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ที่อาจสูญเสียไป หลังจากประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ ได้ออกมาโจมตีประธานเฟด เจอโรม พาวเวลล์ ด้วยถ้อยแถลงอย่างรุนแรง.

การให้ความสนใจเปลี่ยนจากสงครามการค้าระหว่างสหรัฐฯ-จีน ไปสู่การขู่ของทรัมป์ต่อธนาคารกลางสหรัฐฯ ในช่วงต้นสัปดาห์ ทำให้เงินดอลลาร์สหรัฐฯ อ่อนค่าลงอย่างมาก ขณะที่ราคาทองคำพุ่งสูงขึ้นทำสถิติใหม่ตลอดกาล อย่างไรก็ตาม สถานการณ์กลับตาลปัตรเมื่อมีแรงซื้อดอลลาร์สหรัฐฯ ในช่วงการซื้อขายของสหรัฐฯ เมื่อวันอังคาร โดยรัฐมนตรีกระทรวงการคลังสหรัฐฯ สก็อตต์ เบสเซนท์ ได้กล่าวในงานปิดว่า เขาคาดว่า “จะมีการลดความตึงเครียด” ในสงครามการค้าของประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ กับจีน “ในอนาคตอันใกล้นี้”

ความหวังในการผ่อนคลายความตึงเครียดทางการค้าระหว่างสหรัฐฯ และจีนได้กระตุ้นให้เกิดการเปลี่ยนแปลงในเชิงบวกต่อความรู้สึกเสี่ยง และทำให้ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฟื้นตัว ซึ่งสะท้อนถึงภาวะการกลับตัวในวันอังคารที่สมบูรณ์แบบ นักลงทุนใช้โอกาสนี้ในการทำกำไรจากการถือครองทองคำในระยะยาว เนื่องจากโลหะมีค่าปรับตัวลดลงถึง $120 จากจุดสูงสุดเป็นประวัติการณ์มาปิดที่ประมาณ $3,380.

อย่างไรก็ตาม ราคาทองคำยังคงได้รับแรงหนุนเนื่องจากเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ชะลอการฟื้นตัว เนื่องจากตลาดตั้งคำถามต่อเจตนาของทรัมป์ โดยอ้างว่าคาดเดาได้ยาก.

ขณะนี้ความสนใจได้หันไปที่ข้อมูลเบื้องต้น PMI ภาคการผลิตและภาคบริการจาก S&P Global จากยุโรปและสหรัฐอเมริกา เพื่อเป็นแรงผลักดันในการซื้อขายต่อไป ข้อมูล PMI ของสหรัฐฯ ในเดือนเมษายนจะได้รับการตรวจสอบอย่างใกล้ชิดเพื่อหาสัญญาณใหม่เกี่ยวกับสุขภาพของเศรษฐกิจสหรัฐฯ ข้อมูลดังกล่าวอาจช่วยให้ตลาดปรับเปลี่ยนการคาดการณ์เกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดในปีนี้ ฟิวเจอร์ส Fed fund เผชิญกับการขายเมื่อวันอังคารที่ผ่านมา เนื่องจากนักลงทุนได้ปรับลดระดับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยที่คาดการณ์ไว้ภายในสิ้นปีนี้ลงเหลือประมาณ 81 จุดพื้นฐาน (bps).

การวิเคราะห์ทางเทคนิครายวัน

กราฟรายวันแสดงให้เห็นว่าดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) 14 วันได้ลดลงจากเขตซื้อมากเกินไป กลับมาอยู่ในเขตขาขึ้นอีกครั้ง การปรับตัวลดลงล่าสุดของตัวชี้วัดนำสนับสนุนการปรับตัวลงครั้งใหม่ของราคาทองคำ อย่างไรก็ตาม ผู้ซื้อยังคงมีความหวังตราบใดที่ระดับ $3,300 ยังคงแข็งแกร่ง.

หากการปรับฐานลึกขึ้น ราคาทองคำอาจท้าทายแนวต้านที่เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 21 วัน ที่ระดับ $3,163 ก่อนหน้านั้น แนวรับที่ระดับ $3,200 อาจให้การสนับสนุนแก่ผู้ซื้อได้.

ในทางกลับกัน หากแนวโน้มขาขึ้นกลับมาอีกครั้ง ราคาทองคำอาจกลับขึ้นไปทดสอบระดับ $3,400 อีกครั้ง โดยมีเป้าหมายต่อไปที่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ $3,500.