ทองคำดีดตัวขึ้นแต่เตรียมรับสัปดาห์ที่สี่ของการขาดทุนท่ามกลางสงครามตะวันออกกลาง

• ทองคำพยายามฟื้นตัวเหนือ $4,400 ในช่วงเช้าวันศุกร์ หลังจากทดสอบแนวรับที่ $4,350 เมื่อวันพุธ.
• เงินดอลลาร์สหรัฐฯ พุ่งรับแรงซื้อสินทรัพย์ปลอดภัย ท่ามกลางความกังวลว่าจะมีการบุกอิหร่านภาคพื้นดินของสหรัฐฯ ในเร็วๆ นี้.   
• ทองคำยังคงเป็น ‘ขายเมื่อราคาดีดตัว’ เนื่องจาก RSI ที่เป็นขาลงและ Bear Cross ในกราฟรายวัน.  

ทองคำกลับตัวจากส่วนหนึ่งของการลดลงก่อนหน้านี้ในช่วงเช้าวันศุกร์ โดยกลับขึ้นไปสู่ระดับ $4,400 อีกครั้ง แม้จะมีการฟื้นตัว แต่โลหะมีค่ายังคงอยู่ในเส้นทางที่จะบันทึกการขาดทุนรายสัปดาห์ติดต่อกันเป็นครั้งที่สี่.

ทองคำยังคงมีความอ่อนแอในมุมมองที่กว้างขึ้น เนื่องจากเงินดอลลาร์สหรัฐยังคงแข็งค่าขึ้นจากการเข้าซื้อสินทรัพย์ปลอดภัย ท่ามกลางความเสี่ยงที่อาจจะมีการปฏิบัติการทางทหารภาคพื้นดินของสหรัฐฯ ในเกาะคาร์กของอิหร่านเร็วที่สุดอาจเป็นสุดสัปดาห์นี้.

เรื่องนี้เกิดขึ้นหลังจากวอลล์สตรีทเจอร์นัลรายงานเมื่อคืนวันพฤหัสบดี โดยอ้างเจ้าหน้าที่กระทรวงกลาโหมที่ทราบเกี่ยวกับการวางแผนว่า เพนตากอนกำลังพิจารณาส่งทหารราบเพิ่มอีก 10,000 นายไปยังตะวันออกกลาง เพื่อให้นายโดนัลด์ ทรัมป์ ประธานาธิบดีสหรัฐฯ มีทางเลือกทางการทหารมากขึ้น แม้ว่าเขาจะกำลังพิจารณาการเจรจาสันติภาพกับเตหะรานก็ตาม.

ท่ามกลางความแตกแยกในทั้งสองฝ่ายเกี่ยวกับการลดความรุนแรง นักลงทุนยังคงวิตกกังวล แม้ว่าทรัมป์จะประกาศว่าเขาจะยืดเวลาการระงับการขู่โจมตีโครงสร้างพื้นฐานด้านพลังงานของอิหร่านออกไปอีก 10 วัน จนถึงวันที่ 6 เมษายน.

อย่างไรก็ตาม ตลาดไม่เชื่อคำพูดของทรัมป์ โดยคาดการณ์ว่าสงครามไม่น่าจะสิ้นสุดลงในเร็วๆ นี้.

ด้วยเหตุนี้ ความกังวลเกี่ยวกับราคาน้ำมันที่สูงขึ้นนานและแนวโน้มเงินเฟ้อที่เพิ่มสูงขึ้น ทำให้ตลาดคาดการณ์ว่าธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะไม่ลดอัตราดอกเบี้ยในปีนี้ ซึ่งจะสนับสนุนค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ ขณะเดียวกันก็เป็นปัจจัยกดดันต่อราคาทองคำซึ่งไม่มีผลตอบแทน.

มองไปข้างหน้า ราคาทองคำอาจเห็นการปิดสถานะขายชอร์ตบางส่วนก่อนเข้าสู่ช่วงสุดสัปดาห์ และหลังจากปรับตัวลดลงประมาณ 20% นับตั้งแต่สงครามปะทุขึ้นเมื่อวันที่ 28 กุมภาพันธ์ กระแสเงินทุนในช่วงสิ้นไตรมาส.

การวิเคราะห์ทางเทคนิครายวัน

แนวโน้มระยะสั้นเป็นขาลงเล็กน้อย เนื่องจากการปรับตัวลดลงของราคาที่ทะลุต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 21 วัน และ 50 วัน โดยเส้นค่าเฉลี่ยที่เคลื่อนไหวเร็วกว่ากำลังหักหัวลง และเส้นค่าเฉลี่ยระยะกลางกำลังแบนลง การจัดเรียงตัวนี้บ่งชี้ว่าผู้ขายกำลังเข้ามาควบคุมหลังจากที่ความพยายามในการรักษาแนวโน้มขาขึ้นก่อนหน้านี้ล้มเหลว เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วัน และ 200 วัน ยังคงปรับตัวสูงขึ้นอยู่ใต้ราคาปัจจุบัน ซึ่งแสดงให้เห็นว่าแนวโน้มในภาพรวมยังคงเป็นขาขึ้น แต่ระยะห่างจากราคาปัจจุบันเน้นย้ำถึงความรุนแรงของการปรับฐานที่กำลังเกิดขึ้น RSI อยู่ที่ 32 จุด ลอยตัวอยู่เหนือโซนขายมากเกินไปเล็กน้อย บ่งชี้ถึงโมเมนตัมขาลงที่ต่อเนื่องซึ่งยังมีแนวโน้มที่จะปรับตัวลดลงได้อีกก่อนที่จะมีการฟื้นตัวที่มีนัยสำคัญมากขึ้น.

ขณะนี้เห็นแรงต้านแรกใกล้กับเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 21 วัน ที่ประมาณ 1,54,900 ซึ่งการฟื้นตัวจะเผชิญกับแรงขายที่แข็งแกร่งก่อน จากนั้นจะพบกับเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน ที่ใกล้เคียงกับ 1,54,960 การปิดตลาดรายวันเหนือระดับนี้จะเป็นสิ่งจำเป็นเพื่อบรรเทาแนวโน้มขาลงในปัจจุบันและเปิดทางไปสู่ระดับ 1,55,100 ในด้านลบ แนวรับทันทีเกิดขึ้นที่ระดับต่ำล่าสุดประมาณ $4,400 โดยหากหลุดระดับดังกล่าวจะเปิดทางให้แนวรับถัดไปที่เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วัน (SMA) ซึ่งอยู่ใกล้ระดับ $4,630 เป็นเป้าหมายสำคัญถัดไป การลดลงอย่างต่อเนื่องสู่ค่าเฉลี่ยดังกล่าวจะยิ่งทำให้ระยะการปรับฐานลึกขึ้น ขณะที่หากไม่สามารถแตะระดับดังกล่าวและเกิดการดีดตัวจากบริเวณ $4,400 จะเป็นสัญญาณว่าผู้ซื้อที่เข้าซื้อในช่วงขาลงเริ่มเข้ามาปกป้องโครงสร้างขาขึ้นในระยะยาว.